高油價加上美債殖利率突破5%，打壓美股。沙烏地阿拉伯東西輸油管線在遭到葉門胡塞武裝攻擊後關閉，紅海延布港的原油裝載作業也暫停，加劇市場對石油供給的疑慮，與此同時，在FOMC會議前夕，投資人預期將升息一碼，帶動10年期美債殖利率站上5%，創2007年來新高，也加劇美股壓力，三大指數下跌，僅費城半導體在AI概念股反彈下收紅，11大類股由能源股、原物料領漲，其餘全數收黑，個股中，Nvidia上漲0.57%，執行長黃仁勳在出席All-In Summit期間意外接獲美國總統川普來電，隨即與川普同聲反駁AI末日論，川普認為限制AI發展的主張是場「騙局」，黃仁勳則稱在美國AI競賽中將成為贏家；美國第三方物流商Radiant Logistics在繳出優於預期的業績後大漲19.34%，反觀，複合式餐廳Dave & Buster's因上季營收不如預期而大跌19%，也拖累奇波雷墨西哥燒烤、CAVA、達頓餐廳、德州鮮切牛排館等餐廳股下跌4.32%-8.93%；比特幣走弱，因美國參議院未能推進《數位資產市場清晰法案(Clarity Act)》，連帶拖累Circle、Coinbase、Strategy、MARA、Riot Platforms、American Bitcoin等加密貨幣股下跌2.26%-11.41%。NBI生技指數下跌1.46%，Tempus AI上漲10.67%，因投行Piper Sandler將投資評等從「中立」上調至「加碼」，目標價也從56美元大幅上調至76美元，理由是收購Personalis將助其深化基於腫瘤資訊的微小殘留病灶(MRD)檢測、腫瘤測序平台。

殖利率升破5%，債市續挫。中東情勢刺激油價持續飆漲，加上投資人預期聯準會在即將公布的利率決議將採取升息，美國十年期公債殖利率突破5%，創2007/7月以來高點，而200億美元的20年期公債標售需求疲弱，進一步加重長天期債跌勢，30年期公債殖利率升至5.4%，美國公債、投資級債與非投資級債同步下挫。

歐洲股市走低。波斯灣及俄烏戰區能源設施接連遭到攻擊，引發市場對通膨再度升溫及主要央行可能進一步升息的擔憂，歐美公債殖利率同步走高，英德法三大股市同步收黑；此外，歐洲央行上週升息後，市場持續評估後續緊縮空間，同時等待美國聯準會本週利率決策。經濟數據方面，歐元區九月ZEW經濟預期指數自前期的31.4降至25.8，反映高能源價格與地緣政治風險壓抑景氣信心；德國同期ZEW經濟預期指數則自34.2微升至34.7，現況指數亦自-61.1大幅改善至-47.1，主因財政措施與出口動能持續支撐德國復甦，市場對經濟趨穩的樂觀情緒增強；受到能源產品價格上漲影響，法國八月CPI終值月增率自0.6%升至0.7%、年增率亦自2.1%升至2.4%；此外，英國截至七月的三個月ILO失業率持平於4.9%、符合預期，八月受薪員工月減2.6萬人、較七月下修後的月減1.9萬人進一步惡化，失業補助申請率自4.3%升至4.4%，申請人數則由前期減少1.18萬人轉為增加2.78萬人，反映英國就業市場持續降溫，企業在勞動成本偏高下持續縮減招募。企業消息方面，美國銀行執行長預估第三季整體投資銀行交易業務成長動能有限，拖累歐洲銀行股走弱，其中瑞銀集團下跌3.39%，德意志銀行、義大利裕信銀行及英國渣打集團同步收低1.44%-2.24%；法國精品龍頭LVMH因奢侈品需求疲弱及獲利展望承壓，並遭法國萊雅集團超越，失去巴黎證券市場市值龍頭地位，股價下跌2.64%。

國際油價上漲加劇通膨擔憂與聯準會升息預期、美國十年期公債殖利率攀升突破5%大關至2007年以來最高水準，衝擊亞股走弱。日股日經指數漲跌互見幾收於平盤，前一日股價重挫的科技股投資業者軟銀反彈7.54%，太陽誘電、村田製作所等電子零組件業者與記憶體大廠鎧俠等股亦反彈，不過半導體測試設備商愛德萬測試與三井住友、瑞穗金融等銀行類股走弱，也拖累東證指數收黑。南韓八月出口物價指數年增率由48.9%放緩至42.4%、進口物價指數年增率由18.8%放緩至15.6%，韓股由三星重工、起亞公司等運輸設備類股與三星人壽保險、韓國國民銀行等金融類股領跌收黑，媒體報導蘋果已接受三星電子明年第一季的記憶體晶片報價，突顯記憶體廠議價能力仍強，三星與SK海力士股價均僅小幅下跌。印度八月CPI年增率由4.48%攀升至4.82%、稍低於預期，WPI年增率由9.78%上升至9.92%、稍高於預期，印股由電子設備商Bharat Electronics、InterGlobe航空、珠寶商Titan等股領跌下挫，來到三個月低點價位。

中港股市同步下跌。中國八月工業生產年增率由4.5%上升至5.2%、高於預期，不過零售銷售年增率由0.6%放緩至0.4%、年至今農村除外固定資產投資年增率負值由-6.7%擴大至-7.2%，均低於預期，成長動能依舊疲軟加以美債殖利率攀升，衝擊中港股市下跌，陸股由鋰電池大廠寧德時代、太陽能業者隆基綠能等工業類股與民生銀行、中國人壽等金融類股領跌，媒體報導寧德時代可能縮減生產計劃並下調利潤預期，該股於中港兩地掛牌股價均挫跌逾6%，港股由潼關黃金、中廣核礦業等原物料類股與匯豐、渣打、華潤置地等金融地產類股領跌，不過摩根士丹利看好中國消費級AI市場前景，激勵騰訊、阿里巴巴等概念股逆勢走揚。台股由塑膠、陶玻、運輸、電器電纜、電子零組件等類股領跌下挫，連四個交易日收黑。

拉美股市漲跌互見。巴西七月零售銷售年增率由2.8%下滑至1.2%、低於預期，國際油價上漲續創五月以來高點價位推升巴西石油、PRIO等能源類股走強，引領巴西股市收紅，墨西哥股市跟隨美股跌勢，由媒體特萊維薩、礦脈商佩諾爾斯工業、北方銀行等股領跌下挫。

金價小漲。油價保持高檔，美債殖利率升破5%，但黃金期貨仍小漲作收。